Qu'est-ce qu'un don à vie ?

With the current Inheritance Tax thresholds being frozen until April 2031, more and more individuals are concerned that their estates will become liable for Inheritance Tax after they pass away.  

L'un des moyens d'atténuer l'impôt sur les successions consiste à réduire la valeur de la succession d'un individu, et l'une des façons les plus courantes de le faire est d'effectuer des donations à vie.  

Ces dons peuvent prendre différentes formes, telles que des liquidités, des biens ou des actions.  

Néanmoins, une donation à vie peut avoir des conséquences inattendues qui peuvent affecter négativement la succession d'un individu à l'avenir.  

In this article we va explore the advantages of lifetime gifting, as well as key considerations when making lifetime gifts.  

Avantages du don à vie :  

Du point de vue de l'impôt sur les successions, s'il est effectué correctement, un don à vie peut réduire la valeur de la succession d'une personne. Cela peut signifier que la valeur de la succession est inférieure aux seuils de l'impôt sur les successions et qu'aucun impôt sur les successions n'est dû, ou que la valeur de la succession est réduite de sorte qu'il y aura moins d'impôt sur les successions à payer au décès de l'individu.   

By paying less Inheritance Tax, an individual can allow for a higher proportion of their assets to go to their intended beneficiaries.  

Éléments à prendre en compte pour les dons à vie : 

Exemptions pour les conjoints :  

Il est important de noter que les dons entre époux sont exonérés de l'impôt sur les successions, quel qu'en soit le montant, à condition que les époux vivent en permanence au Royaume-Uni. 

Transferts potentiellement exonérés (PET) et règle des 7 ans : 

Un PET est un don à vie qui est considéré comme potentiellement exonéré de l'impôt sur les successions. Si une personne ne survit pas pendant les 7 années qui suivent le don, la valeur de ce don est déduite de l'abattement de la "Nil Rate Band". Si la valeur du don est supérieure à l'abattement disponible, l'impôt sur les successions sera dû sur la valeur du don dépassant l'abattement disponible.  

Toutefois, si un individu survit pendant 7 ans à partir de la date de la donation, il n'y aura pas d'impôt sur les successions à payer sur cette donation, c'est pourquoi elle est considérée comme un “transfert potentiellement exonéré”.  

Allègement progressif 

Si une donation à vie est soumise à l'impôt sur les successions, le taux d'imposition dépend du nombre d'années écoulées depuis la donation. 

C'est ce qu'on appelle le “Tapering Relief” et le tableau ci-dessous illustre les différents taux d'imposition sur les successions en fonction du temps écoulé entre la donation et le décès de l'individu.   

Exemptions de l'impôt sur les successions pour les donations :  

Chaque individu dispose d'une exemption annuelle de 3 000 livres sterling de dons pour chaque année fiscale. Toute exemption annuelle non utilisée peut être reportée sur l'année fiscale suivante, mais cela ne peut se faire que pour une seule année fiscale.  

En outre, un particulier peut faire des cadeaux jusqu'à 250 livres par personne chaque année fiscale, à condition qu'il n'ait pas utilisé l'un des autres abattements pour cette personne. Il convient également de noter que les cadeaux d'anniversaire ou de Noël sont exonérés de l'impôt sur les successions s'ils sont effectués à partir des revenus réguliers d'un particulier.  

Furthermore, gifts to someone getting married or entering a civil partnership are exempt from Inheritance Tax. In these situations, an individual can give up to £5,000 to a child, £2,500 to a grandchild or great-grandchild and £1,000 to any other person.  

Don avec réserve de bénéfice (‘GROB’) :  

L'un des pièges les plus fréquents de la donation à vie est qu'au lieu de faire un don d'un bien, une personne fait un don avec réserve d'avantages (GROB). Dans le cas d'une donation avec réserve d'avantages, la personne fait un don tout en conservant un certain avantage sur le bien donné.  

Typical examples of GROBs are when parents gift the family home to their children but still continue to live in the property, or they transfer the legal ownership of a rental property to someone else but continue to collect the rental income themselves.    

Dans ces situations, le HMRC ne reconnaîtrait pas ces dons (ou tout autre type de GROB) comme étant valables, et la valeur totale de l'actif serait prise en compte dans la succession de l'individu aux fins de l'IHT.  

Pour s'assurer que le don d'un bien n'est pas considéré comme un GROB, la personne qui fait le don doit s'assurer qu'une fois le bien donné, elle ne bénéficie pas d'un avantage qui en découle. Par exemple, si un bien locatif est transféré au nom d'une autre personne, c'est cette personne qui doit recevoir les revenus locatifs.  

D'un point de vue pratique, il peut être difficile pour les individus de ne pas bénéficier du bien donné (par exemple, continuer à vivre dans la maison familiale après l'avoir mise au nom de leurs enfants). Dans ce cas, pour éviter que la donation ne soit considérée comme un GROB, les parents devraient payer à leurs enfants un loyer équitable pour le bien.  

Conclusions :  

Whilst making lifetime gifts to loved ones can seem like an attractive and simple way of reducing the value of an estate for IHT purposes, there are multiple pitfalls that can easily be fallen into when making these gifts.  

It would therefore be prudent to obtain legal advice to fully consider the impacts of any lifetime gifts you intend to make and our client privé team at Ronald Fletcher Baker LLP are fully equipped to assistance you in this process.